Quanto tenere sul conto corrente: strategie per ottimizzare la liquidità

Non esiste un limite legale a quanto si può tenere sul conto corrente. La cifra ideale varia tra le 3 e le 12 mensilità a seconda della prevedibilità del tuo reddito.

Da un punto di vista normativo, la Banca d’Italia non impone restrizioni normative sui depositi. Tuttavia, una gestione finanziaria ottimale richiede di personalizzare il tuo fondo di emergenza per evitare inefficienze. Fallo in base al tuo profilo di rischio e ai tuoi flussi di cassa:

• Lavoratori dipendenti (3-4 mesi): se percepisci uno stipendio fisso e le tue entrate sono costanti, un cuscinetto equivalente a 3-4 mesi di spese vive (affitto, mutuo, utenze) è sufficiente.

• Liberi professionisti e freelance (6-12 mesi): se il tuo reddito è variabile o soggetto a stagionalità, mantieni una riserva di liquidità più ampia. Questo serve a coprire eventuali periodi di inattività o ritardi nei pagamenti.

Tutto ciò che supera questa soglia di sicurezza rappresenta una liquidità in eccesso. Se non gestita, perde potenziale di rendimento.

Calcolare il fondo sui mesi di stipendio anziché sulle spese reali è un errore comune. Se guadagni 1.600 € ma ne spendi mediamente 1.200 €, un fondo di 6 mesi calcolato sulle spese sarà di 7.200 €. Calcolarlo sullo stipendio (9.600 €) significherebbe bloccare inutilmente 2.400 €. Tutto ciò che supera la tua soglia di sicurezza reale rappresenta liquidità improduttiva.

Lasciare grandi somme non investite non è mai a costo zero. Prima di decidere quanto tenere sul conto corrente, devi calcolare l’impatto reale di imposte e inflazione sui tuoi risparmi.

È importante separare fisicamente i risparmi dalle spese quotidiane applicando la regola della sottrazione.

In psicologia comportamentale si parla di “fungibilità mentale”: la tendenza del cervello a trattare tutti i soldi allo stesso modo quando si trovano in un unico calderone. Tenere i risparmi sul conto corrente principale porta inevitabilmente a erodere il capitale spesa dopo spesa. La soluzione è spostare i fondi su conti separati (il principio del “pay yourself first”).

Per capire esattamente quanta liquidità allocare e dove, utilizza la formula per sottrazione:

1. Prendi la tua liquidità totale.

2. Sottrai la liquidità operativa (per le spese correnti del mese).

3. Sottrai il fondo di emergenza reale (calcolato sulle uscite).

4. Sottrai il tuo buffer psicologico emotivo.

5. Sottrai le somme per obiettivi a breve termine (entro 12–24 mesi).

Quello che resta è la tua quota investibile a lungo termine in strumenti di mercato volatili. Il fondo di emergenza e i risparmi a breve termine, invece, trovano la loro collocazione ideale in strumenti protetti e separati, come i conti deposito.

Per capire quanto conviene tenere sul conto corrente oggi, la regola d'oro è limitarsi al fondo di emergenza, spostando la liquidità in eccesso su soluzioni remunerative ma accessibili come i vincoli scalettati.

Una strategia eccellente per gestire la liquidità in eccesso senza rinunciare del tutto all'accesso al capitale è il “liquidity laddering”, ovvero la creazione di vincoli scalettati. Invece di bloccare tutto il capitale in un'unica soluzione, puoi suddividere i tuoi risparmi in più conti deposito vincolati con scadenze diverse (ad esempio a 3, 6 e 12 mesi).

Questo metodo ti permette di beneficiare dei tassi di interesse fissi offerti dai conti vincolati, garantendoti al contempo che una parte della tua liquidità torni disponibile a intervalli regolari. In questo modo, combatti attivamente l'inflazione mantenendo una solida pianificazione dei flussi di cassa.

Utilizzando Raisin, puoi accedere ai tassi più competitivi d'Europa, diversificando i tuoi risparmi in modo semplice e sotto la protezione dei sistemi di garanzia.

Superare le soglie di giacenza sul conto tradizionale, come abbiamo visto, genera solo costi. Quando decidi di far fruttare la tua liquidità, la diversificazione diventa essenziale. Raisin ti permette di confrontare e attivare le offerte di diverse banche partner europee tramite una singola registrazione gratuita.

Nel valutare i conti deposito, tieni presenti queste tre regole del sistema italiano ed europeo:

• Tutela dei fondi: i tuoi depositi sono protetti dai sistemi di garanzia dei depositi nazionali fino a 100.000 € per depositante e per banca. Se opti per un conto cointestato, questa copertura raddoppia a 200.000 €.

• Tassazione sugli interessi: sui rendimenti maturati si applica la ritenuta fiscale standard del 26%. Raisin ti assiste fornendoti la documentazione precompilata per la dichiarazione dei redditi.

• Imposta di bollo proporzionale: a differenza del conto corrente (che prevede un costo fisso di 34,20 €), sui conti deposito si applica un'imposta statale proporzionale dello 0,20% annuo sul capitale investito. Tuttavia, alcune banche partner scelgono di farsi carico di questo costo, offrendoti un vantaggio promozionale diretto.