Lijfrente of banksparen voor je pensioen?

Het begrip lijfrente wordt vaak alleen voor een beleggingslijfrente gebruikt. Dit is verwarrend. Ook banksparen is een vorm van lijfrente. Iedere periodieke uitkering is een lijfrente. Deze bouw je voor je pensioen op via een verzekeraar of de bank. Een lijfrente bij een verzekeraar is ook wel een ‘klassieke lijfrente’, en banksparen een ‘bancaire lijfrente’.

De verzekeraar belegt je geld, en de bank zet je geld voor je vast op een spaarrekening. Vermogen bouw je bij de verzekeraar op via beleggingen en bij de bank via rente. Wat zijn de verschillen en overeenkomsten tussen de twee lijfrentevormen?

Alle verschillen en overeenkomsten tussen banksparen en lijfrentes vind je in de onderstaande tabel.

Bij pensioenopbouw is rendement vaak van doorslaggevend belang. Omdat je geld gedurende een lange periode vast kunt zetten, levert een hoge rente een enorm verschil op in kapitaalopbouw.

Banksparen

Ondanks dat de spaarrente nog steeds hoger is dan een paar jaar geleden, is de spaarrente relatief laag in vergelijking met het potentiële rendement dat je kunt behalen met beleggen. Het risico van beleggen is daarnaast minder als je gedurende een lange periode belegt. Met een rente van 0,5% en een looptijd van 20 jaar, wordt je geld iets meer dan 10% meer waard. Maar de inflatie ligt waarschijnlijk al hoger.

Als we uitgaan van een relatief laag gemiddeld rendement bij beleggen van 4%, behaal je in 20 jaar alsnog een rendement van bijna 120%. Zo behaal je dus maar liefst 12 keer meer rendement met beleggen. Wil je helemaal geen risico aangaan? Dan kun je banksparen, maar beleggen levert in een dusdanig lange periode bijna altijd meer op.

Lijfrente

Een klassieke lijfrente is een verzekering. Dit heeft een paar nadelen.

Het eerste nadeel, is dat het niet altijd zeker is dat je geld ook volledig wordt uitgekeerd bij je overlijden. Dit hangt af van de voorwaarden van je verzekering. Het is waarschijnlijk dat je partner of kinderen niet dezelfde uitkeringen genieten als jijzelf.

Een ander nadeel van lijfrente, is het risico dat de verzekeraar failliet gaat. Bankspaarrekeningen vallen onder het depositogarantiestelsel. Tegoeden tot € 100.000 zijn volledig gegarandeerd. Dit is bij lijfrenten niet het geval en waardeverlies is zeker mogelijk.

Een lijfrenteverzekering is een klassieke pensioenuitbetaling. Net zoals bij een pensioen, is het mogelijk dat een partner geen lijfrente uitgekeerd krijgt na het overlijden van een verzekerde persoon. Dit is bij banksparen niet het geval, daar het volledige saldo het eigendom is van de persoon dit het pensioen opgebouwd heeft.

Of een lijfrente of banksparen beter bij je past bespreek je het beste met een pensioenadviseur.

• Is vermogensopbouw belangrijk voor je? Dan kom je op de lange termijn (meer dan 10 jaar) niet om beleggen heen. En dus een lijfrenteverzekering. Het gemiddelde rendement van beleggen is veel hoger dan bij sparen. Niet voor niets beleggen ook de Nederlandse pensioenfondsen – die pensioenkapitaal uit loondienst beheren – een groot deel van hun vermogen.

• Wil je helemaal geen risico lopen? Dan kan banksparen interessant zijn. In de uitkeerfase heeft banksparen het voordeel dat je nabestaanden recht hebben op het volledige overgebleven bedrag. Zo weet je zeker dat je pensioen ook helemaal opgemaakt kan worden.

Je kunt na de opbouwfase van financieel product wisselen. Dit betekent dat je de waarde van een lijfrenteverzekering om kunt zetten naar banksparen. En andersom. Neem dus de bovenstaande voor- en nadelen goed mee in je beslissing en denk tijdig na over de uitkeerfase.