Co to jest trading i czym różni się od inwestowania?

Wiele osób nie wie, co to jest trading i myli to pojęcie z klasycznym inwestowaniem. Warto jednak znać różnice między tymi pojęciami, aby być świadomym ryzyka potencjalnej utraty kapitału.

Trading to jeden ze sposobów inwestowania na różnych rynkach finansowych za pośrednictwem platform tradingowych. Polega na zawieraniu krótkoterminowych transakcji zakupu i sprzedaży aktywów w celu zarabiania na wahaniach kursów.

W przeciwieństwie do tradycyjnego inwestowania trading opiera się na krótkoterminowych zmianach cen, a nie na długoterminowych wzrostach wartości aktywów. Ma więc charakter spekulacyjny.

Traderzy znacznie częściej przeprowadzają przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych analizę techniczną niż fundamentalną. Posługują się różnego rodzaju wskaźnikami analizy statystycznej – m.in. średnią ruchomą, cofnięciami Fibonacciego, wskaźnikiem siły zmiennej czy liniami trendu. Obserwują na wykresach historyczne dane, aby prawidłowo przewidywać relację między popytem a podażą na rynku. Na tej podstawie starają się wybrać optymalny moment zakupu i sprzedaży instrumentów finansowych.

Typowi inwestorzy przyjmują natomiast znacznie dłuższy horyzont inwestycyjny, dlatego skupiają się głównie na analizie fundamentalnej. Oceniają opłacalność inwestycji m.in. na podstawie raportów branżowych czy informacji o wynikach finansowych spółek.

Już wiemy, czym jest trading. Często pojawia się jednak pytanie, czy tego rodzaju inwestowanie jest legalne. Co do zasady tak, lecz nie zawsze. Przede wszystkim dana platforma tradingowa powinna działać zgodnie z wymogami prawnymi i mieć licencję Komisji Nadzoru Finansowego (KNF). Istotne jest, aby zawierane transakcje dotyczyły wyłącznie dozwolonych w danym kraju aktywów.

Nielegalny jest insider trading, czyli wykorzystywanie przez tradera poufnych informacji rynkowych w celu otwierania i zamykania pozycji. Mamy w tym przypadku do czynienia z przestępstwem, za które grozi odpowiedzialność karna.

Przeczytaj więcej na temat bezpieczeństwa oszczędności online.

Traderzy mogą inwestować w różne instrumenty finansowe. Istotne jest, aby były to aktywa o dużej płynności, czyli można je kupować i sprzedawać w dowolnym momencie. Dzięki temu dobrze sprawdzają się do spekulacji na wzrostach lub spadkach cen. Do takich instrumentów zaliczają się m.in.:

• akcje,

• obligacje,

• kontrakty terminowe,

• kontrakty CFD,

• opcje,

• waluty i kryptowaluty.

Forex to międzynarodowy, pozagiełdowy rynek walutowy. Ze względu na dużą płynność jest popularnym miejscem zawierania transakcji przez traderów. Można na nim zamykać i otwierać pozycje przez 24 godziny na dobę przez 5 dni w tygodniu (od poniedziałku do piątku). Kursy walut zmieniają się wielokrotnie podczas każdej sesji, co stwarza dogodne warunki do spekulacji w celu osiągnięcia zysku.

Rynek Forex pozwala traderom korzystać z mechanizmu dźwigni finansowej (tzw. lewara), czyli formy pożyczki udzielanej przez brokera. Dzięki niej trader może pozwolić sobie na dysponowanie znacznie większymi środkami (nawet kilkadziesiąt razy) niż kwota własnego kapitału. 

Przykładowo dźwignia 30:1 oznacza, że maksymalna wysokość transakcji stanowi 30-krotność środków wpłaconych na rachunek (depozytu zabezpieczającego).

Trader może dzięki takiej dopłacie otwierać wysokie pozycje, nawet jeśli nie dysponuje dużą kwotą pieniędzy. Zyskuje szansę osiągnięcia sporych zysków w krótkim czasie. Zarazem z powodu dźwigni finansowej naraża się na wyższe potencjalne straty w razie nietrafionych decyzji inwestycyjnych.

Skoro już wiemy, co to jest trading, pora przejść do przybliżenia praktycznych informacji dotyczących tej formy inwestowania.

Aby zacząć przygodę z tradingiem, warto najpierw zdobyć wiedzę na temat danego rynku finansowego i mechanizmów, które wpływają na kształtowanie się cen aktywów. Pomocne mogą być książki napisane przez innych inwestorów z dużym doświadczeniem, webinary czy internetowe poradniki inwestycyjne. Przyszły trader powinien też poznać podstawowe narzędzia analizy technicznej oraz nauczyć się aktywnie zarządzać aktywami finansowymi na platformie tradingowej.

Niezwykle istotne jest, aby być świadomym wysokiego ryzyka utraty pieniędzy. Niestety większość traderów znacznie więcej traci, niż zyskuje. Ważne jest zatem, aby zbudować finansową poduszkę bezpieczeństwa, a następnie inwestować jedynie te pieniądze, których strata nie będzie zbyt dotkliwa. Inwestor może zacząć od założenia konta demo, które pozwala handlować aktywami w formie gry edukacyjnej – bez ryzyka utraty kapitału.

Inwestowanie na prawdziwym rynku warto rozpocząć od niedużych kwot, niskiej dźwigni finansowej, dłuższego utrzymywania pozycji i testowania przez dłuższy czas jednej wybranej strategii. Warunkiem osiągnięcia sukcesu jest również unikanie działania pod wpływem silnych emocji.

1. Poszerzaj wiedzę na temat rynków finansowych.
2. Załóż konto demo i ucz się tradingu bez ryzyka utraty kapitału.
3. Zbuduj poduszkę finansową.
4. Inwestuj na początek nieduże kwoty.
5. Wybierz jedną strategię i testuj ją przez dłuższy czas.
6. Nie podejmuj decyzji inwestycyjnych pod wpływem emocji, np. stresu, strachu czy zachłanności.
7. Wybierz sprawdzonego brokera (z licencją KNF) i załóżcie konto na sprawdzonej platformie tradingowej.
8. Testuj swoje strategie.
9. Monitoruj wskaźniki i wyniki swoich inwestycji.
10. Opracuj plan zarządzania ryzykiem.

Traderzy stosują różne style inwestowania. Różnią się one między sobą m.in. pod względem momentu zamykania pozycji, częstotliwości zawierania transakcji, horyzontu czasowego czy poziomu ryzyka.

Day Trading to strategia, która polega na otwieraniu i zamykaniu pozycji na określone aktywa w ciągu jednego dnia – w trakcie tej samej sesji handlowej. Day traderzy zwykle poświęcają wiele godzin każdego dnia na monitorowanie rynków i sprawdzanie wykresów, aby szybko reagować na zmiany cen. Zawierają liczne transakcje każdego dnia, co naraża ich na wysokie koszty transakcyjne.

Day trading pozwala uniknąć ryzyka zmian kursów w porze nocnej na zagranicznych rynkach, ponieważ wszystkie pozycje danego tradera są już wtedy zamknięte. Nie wymaga analizy fundamentalnej, a jedynie technicznej.

Swing trading to tzw. handel wahadłowy. Polega na utrzymywaniu pozycji przez dłuższy czas w porównaniu do day tradingu – od kilku dni do paru tygodni.

Trader stosujący ten styl inwestycyjny poszukuje wyraźniejszych wahań cenowych na rynku. Ma więcej czasu na podejmowanie decyzji i nie musi stale kontrolować wyników inwestycji. Naraża się jednak na ryzyko strat spowodowanych przez nagłe zmiany kursów nocą lub w trakcie weekendów. Swing traderzy korzystają zarówno z metod analizy technicznej, jak i fundamentalnej.

Scalping to styl inwestowania, który zakłada bardzo częste (nawet kilkadziesiąt razy dziennie) zawieranie transakcji. Trader wybiera konkretne godziny handlu w ciągu dnia i próbuje osiągnąć zysk dzięki niewielkim wahaniom cenowym. Otwiera i zamyka pozycje po kilku minutach, a nawet sekundach. Ta strategia pozwala uzyskać szybki zysk, lecz wymaga natychmiastowych decyzji i wiąże się z wysokimi kosztami transakcyjnymi.

Traderzy często stosują strategię opartą na momentum. Oznacza to, że podejmują decyzje inwestycyjne na podstawie aktualnych trendów. Spodziewają się ich kontynuacji w najbliższym czasie na zasadzie siły rozpędu, czyli:

• dalszego wzrostu cen aktywów dynamicznie zyskujących na wartości,
• dalszego spadku cen aktywów szybko tracących na wartości.

Momentum wzrostowe to sygnał, że należy przyjąć długą pozycję, aby zapewnić sobie zysk dzięki dalszym wzrostom kursów. Momentum spadkowe sugeruje natomiast krótką sprzedaż w celu zarobku na kontynuacji spadków. Zyskiem tradera jest wtedy różnica w kursach.

Podejście kontrariańskie jest przeciwieństwem strategii momentum, ponieważ inwestorzy podejmują decyzje wbrew obecnym trendom. Wychodzą z założenia, że są to krótkotrwałe tendencje, wynikające z przesadnego pesymizmu lub optymizmu na rynku. Handlują więc tymi instrumentami finansowymi, które uznają za niedowartościowane lub przewartościowane. Spodziewają się znaczącej zmiany ich cen w niedalekiej perspektywie czasowej.

Bez względu na rodzaj aktywów, trading wiąże się z dużym ryzykiem. Z tego powodu warto stosować odpowiednie metody i narzędzia do zarządzania nim. Przyjrzyjmy się najważniejszym z nich.

Ryzyko związane z tradingiem można znacząco obniżyć dzięki ustanowieniu zleceń stop loss. Inwestor ustala w tym przypadku maksymalny dopuszczalny poziom strat na danej pozycji. Po przekroczeniu wartości stop loss dochodzi do automatycznej sprzedaży aktywa, co pozwala minimalizować straty.

Zalecana wartość takiego wskaźnika wynosi 2-3% posiadanego kapitału własnego na rachunku brokerskim.

Take profit to zlecenie, które wyznacza moment automatycznego zamknięcia pozycji z zyskiem po osiągnięciu określonego wcześniej poziomu. Takie narzędzie zarządzania ryzykiem pozwala zapobiec roztrwonieniu zysku z powodu zbytniej chciwości tradera. Jednocześnie może ograniczyć potencjał zwrotu z inwestycji.

Przed zawarciem transakcji warto obliczyć stosunek spodziewanego zysku do ryzyka, czyli wskaźnik risk ratio. Można dzięki temu uniknąć nieopłacalnych inwestycji – o niewielkim potencjale zwrotu. Wartość współczynnika RR powinna wynosić co najmniej 3:1.

Istotne jest także, aby trader dopasował wielkość pozycji (kwotę pojedynczej transakcji) do wielkości kapitału własnego. Najlepiej nie przekraczać dla danego aktywa poziomu kilku procent. Pozwoli to zminimalizować ryzyko bankructwa po kilku błędnych decyzjach inwestycyjnych.

Jest to dziennik (elektroniczny lub papierowy), w którym inwestor zapisuje szczegóły każdej przeprowadzonej transakcji, w tym:

• zastosowaną strategię,
• wielkość pozycji,
• wynik inwestycji,
• doświadczane emocje.

Prowadzenie dziennika tradera pomaga zachować dyscyplinę, uczyć się na błędach i doskonalić własną strategię inwestycyjną.

Inwestor przed zawarciem transakcji może sprawdzić, jak dana strategia sprawdziłaby się w przeszłości przy uwzględnieniu różnych warunków rynkowych – np. hossy, bessy lub konsolidacji. Taką możliwość zapewnia wiele platform tradingowych, które oferują funkcje umożliwiające testowanie strategii.

Po przeczytaniu powyższego artykułu czytelnik nie powinien mieć już wątpliwości, co to jest trading i czym różni się od tradycyjnego inwestowania.

Jednak nie zawsze trzeba narażać się na duże ryzyko utraty kapitału ani poświęcać czas na zarządzanie złożonymi instrumentami finansowymi. W Raisin znajdują się bezpieczne depozyty bankowe – lokaty terminowe i elastyczne produkty oszczędnościowe, które pozwalają zarabiać dzięki odsetkom. Można wybierać spośród oferty wielu europejskich banków, co ułatwia znalezienie atrakcyjnego oprocentowania.

System gwarantowania depozytów chroni na terenie całej Unii Europejskiej kapitał przed ryzykiem związanym z upadłością danego banku – do limitu 100 tys. EUR (lub równowartości tej kwoty w lokalnej walucie) na jednego klienta. W takiej sytuacji przysługuje zwrot środków z krajowego funduszu gwarancyjnego w terminie do 7 dni roboczych.

Źródła:

https://www.knf.gov.pl/dla_rynku/forex [dostęp 06.08.2025]

https://www.bankier.pl/wiadomosc/Czym-jest-rynek-Forex-1797860.html [dostęp 06.08.2025]

https://www.money.pl/gielda/czym-jest-dzwignia-finansowa-i-o-czym-nalezy-pamietac-6810436756494944a.html [dostęp 06.08.2025]

https://www.money.pl/pieniadze/strefa-forex/raporty-i-analizy/artykul/okresl;swoj;styl;gry;na;rynkach;zaczniesz;wygrywac,151,0,1247639.html [dostęp 06.08.2025]

https://comparic.pl/trading-a-ryzyko-pamietaj-o-tych-kluczowych-aspektach/ [dostęp 06.08.2025]